期貨是T+0還是T+1 期貨入門知識解讀

T+0和T+1都是證券交易結算制度的一種簡稱，其中的“T”指的是交易登記日，“T+0”指的是Transaction plus 0 days，也就是交易日的當天，而“T+1”則是Transaction plus 1?days，也就是交易日的次日，其實嚴格來說應當算是交易日之后的下一個交易日。二者的主要區別如下：

首先就是交易時間上的差別，T+0制度在買賣當日結算，而T+1則要在第二日也就是次日才能進行結算；

其次就是對于同一筆資金交易來說在同一個交易日上的交易次數是有差別的，T+0制度下，一筆資金可以在一天內多次的進行重復買賣，而T+1制度下參與交易的資金在當日無法再次進行交易，也就是只能交易一次；

當然，T+0和T+1作為不同的交易和結算制度，使用的市場也是不相同的，目前就我國而言，我國的股票交易市場實行的是T+1制度，而期貨市場則實行的是T+0制度。

這也就意味著，在期貨交易中，在允許的交易時間內，交易者可以隨時進行期貨交易，開倉之后可以立馬平倉，而不需要受到時間的限制，當日買入可以當日賣出。

舉例來說，我們在6000元的點位買入一手白糖期貨，很快價格就上漲到6020，這個時候，我們的賬戶就盈利了200元，得益于期貨交易的“T+0”制度，我們立馬就可以獲利平倉；同樣，如果價格下跌到5980，而且還有可能繼續下跌，這個時候已經虧損了200元，如果交易者不想扛單，就可以立馬平倉出局。

因為“T+0”制度的實行，在期貨市場中，交易者的同一筆資金可以在一天內多次進出交易市場，充分增加資金的流動性，同時對于增強期貨市場的活躍度具有非常重要的作用，而且也給了交易者更多的盈利機會，同時有助于增強風險調控。

來源:V策財經