布雷頓森林體系崩潰的原因_布雷頓森林體系崩潰的原因及其啟示

布雷頓森林體系崩潰的原因。美元作為世界貨幣，其價值在國際貿易中占據重要地位，因此各國都想方設法保護自己的貨幣，避免被美元霸權所侵蝕。但是，美國為了了維持自己的霸權地位，不斷打壓其他國家，甚至不惜發動戰爭，導致全球局勢動蕩不安。在這種情況下，很多國家開始尋求新的出路，希望擺脫美國的限制，實現自己的發展。其中，印度就是一個典型的例子，該國一直以來都在大力發展軍事力量，并且在國際上的影響力越來越大。

一：布雷頓森林體系崩潰的原因及其啟示

從50年代后期開始，隨著美國經濟競爭力逐漸削弱，其國際收支開始趨向惡化，出現了全球性“美元過剩”情況，各國紛紛拋出美元兌換黃金，美國黃金開始大量外流。到了1971年，美國的黃金儲備再也支撐不住日益泛濫的美元了，尼克松 *** 被迫于這年8月宣布放棄按35美元一盎司的官價兌換黃金的美元“金本位制”，實行黃金與美元比價的自由浮動。歐洲經濟共同體和日本、加拿大等國宣布實行浮動匯率制，不再承擔維持美元固定匯率的義務，美元也不再成為各國貨幣圍繞的中心。這標志著布雷頓森林體系的基礎已全部喪失，該體系終于完全崩潰。

二：布雷頓森林體系崩潰的原因是美國必然發生的美元危機

“布雷頓森林體系”建立了國際貨幣基金組織和世界銀行兩大國際金融機構。前者負責向成員國提供短期資金借貸，目的為保障國際貨幣體系的穩定；后者提供中長期信貸來促進成員國經濟復蘇。布雷頓森林體系崩潰的原因是多種多樣的。直接原因是美元危機，根本原因是該體系不能反映西方工業國之間國家經濟發展不平衡的狀況及該體系制度本身的內在缺陷。布雷頓森林體系的崩潰的主要原因1、美元享有特殊地位導致美國貨幣政策對各國經濟產生重要影響。由于美元是主要的儲備資產，享有“紙黃金”之稱，美國就可以利用美元直接對外投資，購買外國企業，或利用美元彌補國際收支逆差。美國貨幣金融當局的一舉一動都將波及整個世界金融領域，從而導致世界金融體系的不穩定。2、以一國貨幣作為主要的儲備資產。必然給國際儲備帶來難以克服的矛盾，美元的特殊地位出現兩難困境：要么美國國際收支順差、美元幣值穩定。這樣就無法保證美元的供應;要么美國國際收支逆差擴大，美元供應增加，但這將使美元信用地位和幣值下降，出現美元危機，這是一個不可克服的矛盾。3、黃金的有限性與國際結算需求無限增長的矛盾。矛盾的雙方交織在一起，共同作用于布雷頓森林體系的運行過程，使該體系一開始就潛伏著隱患。由于礦藏、開采、冶煉技術的限制，黃金供給的增加相當有限并且緩慢，遠遠落后于世界經濟的增長，供給和需求之間出現嚴重的不平衡。第二次世界大戰后的國際貨幣體系同歷史上的國際貨幣制度相比，有了明顯的改進。第一，建立了永久性的國際金融機構。布雷頓森林體系建立了國際貨幣基金組織、國際復興開發銀行等永久性國際金融機構。通過國際金融機構的組織、協調和監督，保證統一的國際金匯兌本位制各項原則、措施的推行。第二，簽訂了有一定約束力的《國際貨幣基金協定》。金本位制對匯率制度、黃金輸出入沒有一個統一的協定，貨幣區是在規定的地區實施宗主國、聯系國的法令。戰后的《國際貨幣基金協定》是一種國際協議，對會員國 *** 具有一定的約束力。第三，根據《國際貨幣基金協定》，建立了現代國際貨幣管理所必需的各項制度。例如，國際收支調節制度、國際信貸監督制度、國際金融統計制度、國際匯率制度、國際儲備制度、國際清算制度等。百度百科-布雷頓森林體系布雷頓森林體系的實質是建立一種以美元為中心的國際貨幣體系。其基本內容是美元與黃金掛鉤，其他國家的貨幣與美元掛鉤，實行固定匯率制度。崩潰的原因是由于美國經濟惡化，美元貶值，無法維持1盎司黃金=20美元的官價，因為美元貶值，很多國家就用美元去美國換黃金，導致美國的黃金儲備減少，而美元發行以黃金儲備為基礎，少了黃金儲備，美元就少，所以，美國只能是放棄美元與黃金掛鉤，而布雷頓森林體系自然解體。布雷頓森林體系是以美元和黃金為基礎的金匯兌本位制，其實質是建立一種以美元為中心的國際貨幣體系，基本內容包括美元與黃金掛鉤、國際貨幣基金會員國的貨幣與美元保持固定匯率（實行固定匯率制度）。布雷頓森林貨幣體系的運轉與美元的信譽和地位密切相關。“布雷頓森林體系”建立了國際貨幣基金組織和世界銀行兩大國際金融機構。前者負責向成員國提供短期資金借貸，目的為保障國際貨幣體系的穩定；后者提供中長期信貸來促進成員國經濟復蘇。百度百科-布雷頓森林體系

三：布雷頓森林體系崩潰的原因分析

布雷頓森林體系從建立的那一刻開始就注定是要崩潰的，或者說也許只是為了美元脫離黃金成為國際貨幣而做鋪墊，無論當時建立這個體系的時候有沒有這種想法（畢竟已經無法考證），但是客觀上確實是美元作為國際貨幣的第一步。

1、國際貿易是全球化的動力，國際貿易需要國際貨幣

最近幾百年的全球化的推動力都是因為國際貿易，而國際貿易都是需要有國際結算貨幣的，歐洲人希望獲得東方的香料、茶葉、絲綢、瓷器，而東方雖然生產力比較厲害，但是以白銀和黃金作為交易貨幣的弊端也很明顯，那就是產量跟不上，容易產生通縮，這不利于生產，越是通縮，這些黃金和白銀越是藏在地窖里不來到市面上交易，導致通縮進一步加劇。

所以歐洲國家開啟了冒險模式（大航海運動），到處尋找黃金和白銀等財富，然后和東方做貿易，獲得豐厚的利潤，這種情況持續了數百年，到了1900年，美國成為生產力第一的大國，而依靠美國的經濟實力建立起來的美元在國際上也越來越受歡迎，但是還是無法取代黃金和白銀的。

如果對民國有印象的話，那么當時的貨幣其實主要是民國 *** 發行的貨幣，以及之前發行的銀元，更高級的還有美元和黃金，在這些貨幣當中幣值最不穩定的就是民國 *** 發行的貨幣，不斷在貶值。銀元、美元和黃金才是硬通貨。在這個過程當中我們看到到了現代國家，紙幣開始出現，白銀和黃金貴金屬不再是唯一的貨幣，依靠強大的生產力也可以發行紙幣作為法定貨幣（中國在宋朝就發行了紙質貨幣，元朝也承襲了，只是沒有約束，大肆發行，最后造成惡性通貨膨脹，反倒影響了社會穩定）。

2、布雷頓森林體系建立，紙幣依靠黃金而誕生

從1900年美國就是全球第一大經濟體，此后一直在經濟規模上領先，在二戰中也體現了強大的生產力，美國制造暢銷全球，成為各戰爭國的后勤供應，也變成了各國的債權國，二戰后英國國際地位就此下降，美國國際地位陡然上升，從一方列強成為了全球霸主，戰爭要結束了 ，那么國際貿易自然是要繼續進行的，于是美國就順勢推出美元和黃金掛鉤，35美元兌換一盎司黃金，就此就建立了以美元為中心的國際貨幣結算體系。

其他各國的貨幣再和美元保持固定匯率，就此就完成了布雷頓森林體系的建立，美國當時有經濟實力和強大的軍事實力作為保障，同時美國又有全球70%以上的黃金儲備，所以這個體系一建立就比較穩定。美元和黃金直接掛鉤，那么美元就成為了真正的美金了，也可以說是紙黃金了。

這個時候的貨幣體系其實還是金本位的體系，其實原來的金本位最大的優勢就是 *** 無法超發，因為生產力有限，但是缺點也很明顯，那就是生產量有限，如果是以前的生產力，那么大致是可以維系的，但是問題是工業革命后，全球的生產能力上了一個臺階，黃金其實已經無法滿足交易量大幅上升的情況。

這個時候就處在一個歷史關口，一方面紙幣雖然可以隨時印刷，優勢很明顯，就是跟得上生產力的提升，但是缺點也很明顯，那就是擔心 *** 會亂發、超發，造成惡性通貨膨脹。所以黃金和紙幣掛鉤在那個時候是最好的折中辦法。

3、布雷頓森林體系有兩個缺陷，終將崩潰

布雷頓森林體系從誕生的時候就是一個聯系黃金和紙幣的體系，是一個折中的方案，但是依然是無法解決根本問題，那就是美元和黃金實行固定匯率，那么不還是會受到黃金產量的限制嗎？

第一個缺陷就是，美元成為全球貨幣，那么各國為了國際貿易首先就是從美國獲取美元，如何獲取？自然是將商品和服務出口給美國，然后獲得美國的美元，再用這些美元去購買其他國家的商品，那么隨著戰后全球經濟的復蘇，國際貿易規模的擴大，對美元的需求自然也是與日俱增。

其他國家獲得的美元越來越多，心里也始終會擔心美元不如黃金，而他們自然是要從美國運走一些黃金的，但是如果黃金就這么被運走了，那么美國黃金的儲備下降，美元和黃金的固定兌換也就遭到了挑戰，因為你的黃金數量不夠了啊！

但是這個問題是無法解決的，只要是和黃金固定兌換，那么就無法解決，其他國家一定會從美國運走黃金，但是黃金是美元的基石。一旦運走了，那么這種體系就倒塌了。

第二個缺陷就是，美國會不會印刷的美元不僅僅是為了滿足國際貿易的需求，而是就是為了自己而超發，比如因為自身的財政赤字問題，導致國庫空虛，那么美元有國際結算貨幣的地位，將這些赤字貨幣化是很容易的事情。

美國剛開始是經濟實力很強，國庫也充裕， 但是二戰后，美國打了兩場戰爭，一個是朝鮮戰爭，一個是越戰，尤其是越戰，導致美國財政赤字大大加大，國庫空虛，那么必然導致美國的錢不夠用了，也就是 美元不夠用了，也就產生了美元荒。

財政赤字大增，以及國際貿易大增都導致美元需求量大增，而黃金不夠用了，所以這種固定的兌換比率注定是無法維系的，到了上世紀70年代，這種體系就維系不下去了，最終崩潰了，美元不再固定兌換黃金，這就是布雷頓森林體系的崩潰。

總結：布雷頓森林體系從理論上是無法維系的，解體是遲早的事情，戰后德國、日本的經濟強勁復蘇，美國自身也赤字暴起，自然是無法維系，但是如果美元就此結束了霸權地位，全球的美元將會潮水般流回美國，大量的貨幣追逐商品，自然會造成美國國內的惡性通貨膨脹，這個問題又該如何解決？請看下篇文章——《美元新秩序：以石油為結算的全球貨幣體系》。

四：布雷頓森林體系崩潰的原因及影響

不是。金本位在一戰之后，就已經難以為繼。主要是黃金的開采量遠遠低于商業發展的速度。--布雷頓森林體系崩潰后，世界各國開始采用“紙幣本位制”。