中國公開市場：MLF余額仍為5萬億元，9月僅一筆到期在15日規模6,000億

路透上海9月3日 - 中國央行公開市場本周無中期借貸便利（MLF）到期亦無操作。當前MLF未到期余額仍為5萬億元人民幣；9月僅有一筆MLF到期在15日規模6,000億元。

從8月起，MLF到期壓力攀升，年內各月到期規模均在5,000億元以上，其中11月高達萬億元。

以下為中期借貸便利余額及到期時間分布（金額單位：億元）
累計未到期余額：50,000億元
到期時間 未到期量 操作期限( 中標利率 操作日期月)
2021年9月15日 6,000 12 2.95% 2020/9/15
2021年10月15日 5,000 12 2.95% 2020/10/15
2021年11月16日 8,000 12 2.95% 2020/11/16
2021年11月30日 2,000 12 2.95% 2020/11/30
2021年12月15日 9,500 12 2.95% 2020/12/15
2022年1月15日 5,000 12 2.95% 2021/1/15
2022年2月18日 2,000 12 2.95% 2021/2/18
2022年3月15日 1,000 12 2.95% 2021/3/15
2022年4月15日 1,500 12 2.95% 2021/4/15
2022年5月17日 1,000 12 2.95% 2021/5/17
2022年6月15日 2,000 12 2.95% 2021/6/15
2022年7月15日 1,000 12 2.95% 2021/7/15
2022年8月16日 6,000 12 2.95% 2021/8/16
合計 50,000

以下為2016年以來，MLF月末余額以及一年期利率變化：
時間 余額（億元人民幣 一年期利率）
2021年8月末 50,000 2.95%
2021年7月末 51,000 2.95%
2021年6月末 54,000 2.95%
2021年5月末 54,000 2.95%
2021年4月末 54,000 2.95%
2021年3月末 53,500 2.95%
2021年2月末 53,500 2.95%
2021年1月末 53,500 2.95%
2020年12月末 51,500 2.95%
2020年11月末 48,000 2.95%
2020年10月末 44,000 2.95%
2020年9月末 41,000 2.95%
2020年8月末 37,000 2.95%
2020年7月末 35,500 2.95%
2020年6月末 35,500 2.95%
2020年5月末 40,900 2.95%
2020年4月末 41,900 2.95%
2020年3月末 42,900 3.15%
2020年2月末 41,900 3.15%
2020年1月末 39,900 3.25%
2019年12月末 36,900 3.25%
2019年11月末 35,635 3.25%
2019年10月末 33,670 3.30%
2019年9月末 31,670 3.30%
2019年8月末 34,085 3.30%
2019年7月末 33,905 3.30%
2019年6月末 36,810 3.30%
2019年5月末 36,040 3.30%
2019年4月末 35,600 3.30%
2019年3月末 37,265 3.30%
2019年2月末 41,580 3.30%
2019年1月末 45,415 3.30%
2018年12月末 49,315 3.30%
2018年11月末 49,315 3.30%
2018年10月末 49,315 3.30%
2018年9月末 53,830 3.30%
2018年8月末 51,180 3.30%
2018年7月末 49,225 3.30%
2018年6月末 44,205 3.30%
2018年5月末 40,170 3.30%
2018年4月末 40,170 3.30%
2018年3月末 49,170 3.25%
2018年2月末 47,795 3.25%
2018年1月末 46,300 3.25%
2017年12月末 45,215 3.25%
2017年11月末 44,205 3.20%
2017年10月末 44,125 3.20%
2017年9月末 43,540 3.20%
2017年8月末 43,390 3.20%
2017年7月末 42,270 3.20%
2017年6月末 42,245 3.20%
2017年5月末 41,578 3.20%
2017年4月末 41,083 3.20%
2017年3月末 40,643 3.20%
2017年2月末 37,613 3.10%
2017年1月末 35,728 3.10%
2016年12月末 34,573 3.00%
2016年11月末 27,358 3.00%
2016年10月末 21,118 3.00%
2016年9月末 19,063 3.00%
2016年8月末 17,545 3.00%
2016年7月末 17,025 3.00%
2016年6月末 17,455 3.00%
2016年5月末 16,375 3.00%
2016年4月末 14,953 3.00%
2016年3月末 13,313 3.00%
2016年2月末 13,313 3.00%
2016年1月末 12,783 3.25%

以下為截至目前，定向中期借貸便利（TMLF）余額及到期時間分布（金額單位：億元）

累計未到期余額：暫無
到期時間 未到期量 操作期 中標利率 操作日期 備注
限
暫無
注：
1、2016年2月，央行將一年期MLF中標利率下調25個基點至3.00%
2、2017年1月24日，央行將六個月、一年期MLF中標利率各上調10個bp(基點)至2.95%和
3.10%，為MLF創設以來利率首次上調。
3、2017年3月16日操作中，央行再次上調六個月和一年期利率10bp，至3.05%和3.20%。
4、2017年12月14日，央行僅進行了一年期MLF操作，利率上調5bp至3.25%。
5、2018年4月17日，央行進行一年期MLF操作，利率上調5bp至3.30%。
6、2019年11月5日，央行進行一年期MLF操作，利率下調5個bp至3.25%。
7、2020年2月17日，央行進行一年期MLF操作，利率下調10個bp至3.15%。
8、2020年4月15日，央行進行一年期MLF操作，利率下調20個bp至2.95%。
9、2020年4月24日，央行進行一年期TMLF續做，利率下調20個bp至2.95%。

2014年9月，中國人民銀行創設了中期借貸便利(Medium-term Lending Facility，MLF)以提供基礎貨幣，對象為符合宏觀審慎管理要求的商業銀行、政策性銀行。

MLF采取質押方式發放，金融機構提供國債、央行票據、政策性金融債、高等級信用債等優質債券作為合格質押品；2018年6月起央行對抵押品進行擴容，納入AA+、AA級等信用債及部分專項金融債。

（完）
(整理 李宏薇；審校 邊競)
來源：跟單網