股票期權交易怎么獲利？股票期權的交易規則

股票期權交易怎么獲利，這里給大家介紹一下。首先，我們要知道股票期權的特點，它是一種投資工具，可以幫忙我們完成資產增值，同時也可以幫忙我們規避風。那么股票期權有什么特點呢？下面我們一起來看看。第一，股票期權的收益是固定的，不會因為市場波動而發生變化。第二，股票期權的價格格是固定的，也就是說，假如你買入一只股票，那么你就可以獲得一個固定的價格。

一：股票期權交易怎么獲利的

買進看跌期權的含義就是你擁有了在有效期（或者是到期日）內有勢力按照期權的行權價把股票賣給發行期權的人。

假如股價下跌到比行權價更低，那么你可以在行權日通過二級市場上買入這個股票，然后按照約定行權價賣給對方。其中的差價減去你買期權的成本和買賣股票的手續費就是你的盈利。

二：股票期權交易怎么獲利最多

技巧一：根據市場情景挑選合同。在股票期權交易市場中，投資者入市的第一步和第二步是最重要的，即判定市場和挑選合約。在股票期權交易行情中，投資者需要根據行情的消息面和技術面來判定行情走勢。而股市的投資者期權，在判定市場走勢后，第二步就是挑選合約進行交易。投資者需要知道，在交易中挑選合約時，要根據市場情景挑選順勢合約進行交易，然后根據自己的風險承受能力挑選合約類型。技巧二：根據自身情景治理資金和倉位。在股票期權交易市場中，投資者在判定市場走勢、挑選合約后，需要治理好自己的交易資金，控制好自己的交易倉位，這也是投資者在股票期權交易市場中的制勝技巧之一。股市投資者期權需要根據自己挑選的合約類型來控制自己的交易倉位。假如他們挑選的合約風險系數高，就應當輕倉交易。假如他們挑選的合約風險系數低，交易倉位可以略重。但投資者在確定自己在該股的交易倉位后，需要控制好自己的交易資金期權交易行情。一般來說，投資者在股票期權交易市場的交易資金應低于總資金頭寸的10%，這樣才能在市場中獲利。

相比于股票和期貨，期權是一種更為復雜也更為靈活的投資工具。利用傳統的投資工具，投資者只能通過判定市場的漲跌獲取收益，而利用期權，無論是趨勢市還是震蕩市，幾乎在所有的市場預期下，投資者都有相應的策略來捕捉盈利并控制風險，那期權交易有什么技巧呢？一、交易前需了解的期權基本知識進行交易之前，首先需要對期權頭寸的收益風險特征以及影響期權價格的因素有所了解，這樣才能更好地理解并應用期權的交易策略。二、 構成策略的六種基本頭寸期權有四種基本頭寸--認購期權多頭、認購期權空頭、認沽期權多頭和認沽期權空頭，再加上標的資產的多頭和空頭，構成了期權基本交易策略的六種基本頭寸。每種期權頭寸包括不同行權價、不同到期日的數十個期權合約，巧妙地從中選取適合的合約，幾乎可以從任意的市場走勢中獲利。存續期內期權的損益變化是在期權價格-標的資產-工夫三維曲面中的一條曲線，到期日期權頭寸損益是確定的，為了便于分析，我們往往選取該曲面在到期日這一工夫切片上的損益圖來進行分析。標的資產的損益較為簡樸，為一條直線，而期權頭寸到期日的損益則較復雜，是非線性的。三、期權的內在價值和工夫價值期權的價格包括內在價值和工夫價值兩部分。內在價值是指期權立即行權可以獲得的利潤，只有實值期權擁有內在價值，其內在價值為標的資產現價與行權價之間的差額，平值和虛值期權的內在價值均為0;工夫價值為期權價格中除去內在價值的部分，示意投資者預期盈余期限內股價波動導致期權內在價值的增加而愿意付出的價值。期權的工夫價值主要受盈余存續期、無風險利率、標的資產價格波動率及分紅率的影響。一般而言，平值期權的工夫價值較高，實值和虛值期權的工夫價值較低。

三：股票期權如何獲利

每經

近日，微博平臺上有用戶爆出“大瓜”，稱多位基金經理因為做場外期權被查，觸及基金經理眾多，以至有基金經理被帶走。

消息引發了輿論高度

今日（8月9日），一名私募行業人士在電話中向《每日經濟新聞》

首先是動機，為什么會有公募基金經理參與場外期權？“利益驅動”，該私募人士示意，資管行業不少基金經理的待遇并沒有很高，在待遇不高但手中又擁有很大勢力的時分，往往就會出現這樣的事情。

相比以前大家認識的“老鼠倉”，該私募人士認為，場外期權的玩法更高明一些，不輕易被查證。但要玩場外期權，需要比較多的基金經理配合。“去年我們接觸到有一些機構在這么做的時分，就預感到風險十分大，這種抱團操作的模式，風險是比較高的，單憑一兩個基金經理的能量，個股股價難以快速拉升上漲，場外看漲期權也不肯定獲得十分大的收成。”該私募人士示意。

那么詳細而言，中介機構如何和基金經理打配合，利用場外看漲期權獲利呢？

該私募行業人士打了一個比方：假如一只中小盤的股票需要5～6只公募基金持倉拉升股價，那么投資公司或者私募機構等中介就會私下和這五六個基金經理約定，從明面來看，基金經理的持倉并無任何違規。不過和基金經理約定好的中介機構就會購買場外看漲期權，然后疊加杠桿，“假如一只股票上漲10%，那么場外看漲期權可以獲利10倍。”

當然，該人士也提到，假如基金經理聯合中介偶然做幾單，可能不會那么輕易暴露。但問題的要害可能出在中介機構上，只做一、兩單場外看漲期權，他們未必滿意。要賺更多的錢，就要和基金經理配合做更多的股票。假如做5只股票，可能就需要能私下和25名基金經理協商好，有時分重復購買一些股票，需要基金經理配合持倉，而假如基金經理在幾只股票上反復抱團同時增持，那么在數據上很輕易反映出來。

因此，也需要和更多的基金經理合作，分散抱團風險，避免被監管查出來。不過，事實中所謂的中介機構可能才是更大的始作俑者，為了獲利，中介機構會千方百計熟悉自己計劃買入看漲期權個股中持倉的基金經理，然后與其私下約定，讓基金經理配合增持拉高股價，自己則同步買入場外看漲期權，一旦股票上漲，公募基金的股票持倉無需任何變動，場外看漲期權獲利收割，中介機構把獲利的部分再按約定私下分給與其配合的基金經理，“雙贏”就此誕生，“這就變成了隱性做公募的莊。”

該人士認為，公募基金經理抱團買個股，不再是通過股票套現，而是與中介機構合謀，利用場外看漲期權，完成利益兌現，再私下進行利益分配。這種操作方式“連痕跡都沒有”。

對于基金經理被爆料做場外期權一事，

每日經濟新聞

每日經濟新聞